ما هي صناديق المؤشرات؟
صناديق المؤشرات
ما هي صناديق المؤشرات؟
صندوق المؤشر هو نوع من الصناديق المشتركة أو الصناديق المتداولة في البورصة ETF مع محفظة تم إنشاؤها لمطابقة أو تتبع مكونات مؤشر السوق المالية , مثل مؤشر Standard & Poor’s 500 S&P 500.
يقال إن الصندوق المشترك للمؤشر يوفر تعرضًا واسعًا للسوق , ونفقات تشغيل منخفضة , وانخفاض معدل دوران المحفظة , و تتبع هذه الصناديق مؤشرها القياسي بغض النظر عن حالة الأسواق.
تعتبر صناديق المؤشرات عمومًا مقتنيات المحفظة الأساسية المثالية ل حسابات التقاعد , مثل حسابات التقاعد الفردية IRAs وحسابات 401 (k).
أوصى المستثمر الأسطوري وارن بافيت بصناديق المؤشرات كملاذ للادخار للسنوات اللاحقة من العمر, قال إنه بدلاً من انتقاء الأسهم الفردية للاستثمار , من المنطقي أكثر للمستثمر العادي أن يشتري جميع شركات S&P 500 بتكلفة منخفضة يقدمها صندوق المؤشرات.
صندوق المؤشر هو محفظة من الأسهم أو السندات مصممة لتقليد تكوين وأداء مؤشر السوق المالية,
و لديها نفقات ورسوم أقل من الصناديق المدارة بنشاط , تتبع صناديق المؤشرات استراتيجية الاستثمار السلبي , تسعى صناديق المؤشرات إلى مطابقة المخاطر وعائد السوق بناءً على النظرية القائلة بأنه على المدى الطويل , سوف يتفوق السوق على أي استثمار منفرد.
مركز المستثمرين العرب وهو أكبر مجمع مستثمرين عرب الدليل الأول الموثوق و المعتمد للمتداول العربي في أسواق المالية العالمية للتداول الآمن و المربح عبر الوسطاء المرخصين .
كيف يعمل صندوق المؤشر ؟
الفهرسة هي شكل من أشكال إدارة الأموال السلبية , فبدلاً من اختيار مدير محفظة صندوق نشطًا للأسهم وتوقيت السوق , يتم اختيار الأوراق المالية للاستثمار فيها ووضع الاستراتيجيات عند شرائها وبيعها , ثم يبني مدير الصندوق محفظة تعكس مقتنياتها الأوراق المالية تبعا مؤشر معين.
يمكن للمتداول العربي العمل على استراتيجية التداول التي تحقق أهداف الربح المناسبة , مع الوسيط المرخص من خلال مركز المستثمرين العرب .
الفكرة هي أنه من خلال محاكاة صورة المؤشر , لسوق الأسهم ككل , أو جزء واسع منه , فإن الصندوق سوف يتناسب مع أدائه أيضًا , يوجد مؤشر وصندوق مؤشر لكل سوق مالي تقريبًا.
في الولايات المتحدة , تتعقب صناديق المؤشرات الأكثر شيوعًا مؤشر S&P 500 , ولكن هناك العديد من المؤشرات الأخرى المستخدمة على نطاق واسع أيضًا , مثل
أكبر مؤشر للأسهم الأمريكية Wilshire 5000 Total Market Index
مؤشر MSCI EAFE , ويتكون من الأسهم الأجنبية من أوروبا وأستراليا والشرق الأقصى
مؤشر بلومبرج للسندات الإجمالية الأمريكية , الذي يتبع إجمالي سوق السندات
مؤشر ناسداك المركب , يتكون من 3000 سهم مدرج في بورصة ناسداك
متوسط داو جونز الصناعي (DJIA) , ويتألف من 30 شركة ذات رأسمال كبير
صندوق مؤشر يتبع مؤشر داو جونز الصناعي , مثال سوف يستثمر في نفس 30 شركة كبيرة مملوكة ملكية عامة والتي تشكل هذا المؤشر.
لا تتغير محافظ صناديق المؤشرات بشكل كبير إلا عندما تتغير مؤشراتها المعيارية ,. إذا كان الصندوق يتبع مؤشرًا مرجحًا , فقد يقوم مديرو بشكل دوري بإعادة توازن النسبة المئوية للأوراق المالية المختلفة لتعكس وزن وجودهم في المؤشر, الترجيح هو طريقة توازن تأثير أي ملكية فردية في مؤشر أو محفظة.
مركز المستثمرين العرب منارة المتداول العربي لبدء رحلة تداول آمنة ومربحة عبر الوسطاء المرخصين
ما هي فوائد صناديق المؤشرات؟
الميزة الأكثر وضوحًا لصناديق المؤشرات هي أنها تغلبت باستمرار على أنواع أخرى من الصناديق من حيث إجمالي العائد.
أحد الأسباب الرئيسية هو أن لديهم عمومًا رسوم إدارة أقل بكثير من الصناديق الأخرى لأنها تدار بشكل سلبي.
بدلاً من وجود مدير يتداول بنشاط , وفريق بحث يقوم بتحليل الأوراق المالية وتقديم التوصيات , فإن محفظة صندوق المؤشر تكرر فقط تلك الخاصة بمؤشرات المعين.
تحتفظ صناديق المؤشرات بالاستثمارات حتى يتغير المؤشر نفسه وهو ما لا يحدث كثيرًا , لذلك يكون لها أيضًا تكاليف معاملات أقل , يمكن أن تحدث هذه التكاليف المنخفضة فرقًا كبيرًا في عائداته , خاصة على المدى الطويل.
كتب بافيت في رسالته للمساهمين لعام 2014 “المستثمرين المؤسسين الكبار , الذين يُنظر إليهم على أنهم مجموعة ، ظلوا لفترة طويلة دون أداء مستثمر صندوق المؤشرات غير المتطور الذي ظل محكمًا لعقود من الزمن”.
كان السبب الرئيسي وراء ذلك هو الرسوم تدفع العديد من المؤسسات مبالغ كبيرة للاستشاريين الذين بدورهم يوصون بمديري أتعاب عالية. وهذه لعبة حمقاء “.
من خلال التداول داخل وخارج الأوراق المالية بشكل أقل تكرارًا مما تفعله الصناديق المدارة بنشاط , تولد صناديق المؤشرات دخلاً أقل خاضعًا للضريبة يجب أن يتم تمريره إلى مساهميها.
لا تزال صناديق المؤشرات تتمتع بميزة ضريبية أخرى , نظرًا لأنهم يشترون الكثير من الأوراق المالية الجديدة في المؤشر كلما وضع المستثمرون أموالًا في الصندوق , فقد يكون لديهم مئات أو آلاف العقود للاختيار من بينها عند بيع ورقة مالية معينة.
هذا يعني أنه يمكنهم بيع اللوتات ذات المكاسب الرأسمالية الأقل , وبالتالي أقل ضريبة.
هل صناديق المؤشرات استثمارات جيدة؟
يتفق معظم الخبراء على أن صناديق المؤشرات هي استثمارات جيدة جدًا للمستثمرين على المدى الطويل , حيث إنها خيارات منخفضة التكلفة للحصول على محفظة متنوعة جيدًا تتعقب المؤشر بشكل سلبي.
تأكد من مقارنة صناديق المؤشرات المختلفة أو صناديق الاستثمار المتداولة للتأكد من أنك تتبع أفضل مؤشر لأهدافك وبأقل تكلفة.
يوفر مركز المستثمرين العرب الذي هو اكبر اتحاد مستثمرين عرب للمتداول العربي في الأسواق المالية أفضل الخبراء المتمرسين في الأسواق المالية اقتصاديا وسياسيا للاستثمار في صناديق المؤشرات و لإعطاء أفضل توصيات الاستثمار في صناديق المؤشرات بناء على التحليل الفني و التقني لتلبية كافة احتياجات المتداول العربي .
يمكنك بدء الاستثمار في صناديق المؤشرات والوصول إلى أسواق صناديق المؤشرات و اضافتها الى محفظتك الاستثمارية من خلال وسطاء المرخصين الموثوقين و المعتمدين من قبل هيئات مراقبة الأموال عبر مركز المستثمرين العرب الذي هو اكبر اتحاد مستثمرين عرب للمتداول العربي